Khi đầu tư vào thị trường Forex, khái niệm đòn bẩy trở nên rất quen thuộc với các nhà đầu tư. Nó là yếu tố vô cùng quan trọng khi giao dịch. Nhưng liệu các nhà đầu tư đã hiểu rõ nó. Dautugi sẽ giúp bạn tìm hiểu về đòn bẩy một cách đầy đủ nhất.
Đòn bẩy Forex là gì?
Đòn bẩy vốn là khái niệm cơ bản trong lĩnh vực vật lý, khi nhắc đến đòn bẩy, chúng ta sẽ nghĩ ngay đến câu nói vô cùng nổi tiếng của Archimedes – nhà toán học, vật lý học vĩ đại: “Hãy cho tôi một điểm tựa, tôi sẽ nhấc bổng quả đất lên”. Trong đầu tư tài chính, về cơ bản, đòn bẩy cũng vẫn mang bản chất thuần túy của nó, cụ thể, đòn bẩy giúp cho trader thực hiện giao dịch mua hoặc bán các loại tài sản tài chính với giá trị giao dịch lớn hơn rất nhiều lần, so với số tiền có trong tài khoản của họ.
Hiểu một cách đơn giản nhất thì đòn bẩy Forex là cách các Trader dùng một lượng tiền nhỏ để có thể thu về lượng tiền lớn. Tỷ lệ sẽ được quy đổi với khối lượng cho phép. Thông thường, kích thước của đòn bẩy Forex sẽ vượt số vốn đầu tư ban đầu vài lần.
Để sử dụng đòn bẩy, các Trader cần lập tài khoản ký quỹ. Sau khi đăng ký thành công tài khoản, các môi giới viên trên sàn Forex sẽ cho các Trader vay một lượng lớn tiền mặt để mua các cặp tiền tệ. Tỷ lệ của đòn bẩy trong Forex như sau: 1:2; 1:5: 1:100: 1:500: 1:1000…
Một ví dụ thực thế để giúp các bạn hiểu hơn về tỷ lệ của đòn bẩy trong Forex: nếu bạn muốn mở giao dịch có giá trị 1000 USD thì cần ký quỹ tối thiểu là 200 USD, như vậy các nhà môi giới trong Forex sẽ cho bạn vay trước 800 USD.
Tỷ lệ đòn bẩy forex tối đa
- Tỷ lệ đòn bẩy phụ thuộc vào giấy phép của sàn forex
Những sàn forex uy tín được cấp phép bởi các cơ quan quản lý như FCA hay ASIC thường bị hạn chế về tỷ lệ đòn bẩy tối đa được phép cung cấp cho nhà đầu tư. FCA quy định 1:30 là tỷ lệ đòn bẩy tối đa dành cho các broker mà tổ chức này đang kiểm soát, trong khi đó ASIC thì cho phép các broker của mình cung cấp cho khách hàng với tỷ lệ lên đến 1:500.
Những cơ quan khác như CySEC, FSA… thường cho phép broker của họ cung cấp tỷ lệ đòn bẩy rất cao, 1:1000, 1:2000, 1:3000, thậm chí 1: không giới hạn.
- Tỷ lệ đòn bẩy phụ thuộc vào từng loại tài khoản
Mỗi sàn forex cung cấp các loại tài khoản khác nhau, đáp ứng nhiều phân khúc khách hàng, từ trader mới, vốn ít đến trader giàu kinh nghiệm, vốn lớn… Mỗi loại tài khoản sẽ có những điều kiện giao dịch khác nhau như chênh lệch spread, phí hoa hồng, yêu cầu về số tiền nạp tối thiểu, khối lượng giao dịch tối thiểu/tối đa… và kể cả tỷ lệ đòn bẩy.
Thông thường, các loại tài khoản tiêu chuẩn, hay tài khoản mini như Micro sẽ có tỷ lệ đòn bẩy tối đa cao hơn so với các loại tài khoản Chuyên nghiệp, Vip, Pro. Vì những tài khoản chuyên nghiệp thường được các trader giàu kinh nghiệm lựa chọn, họ giao dịch với khối lượng lớn, đồng nghĩa với rủi ro cao hơn nên một tỷ lệ đòn bẩy thấp hơn sẽ giúp họ hạn chế được rủi ro. Ngược lại, các loại tài khoản Tiêu chuẩn thường được giao dịch bởi những trader mới, vốn ít nên đòn bẩy cao sẽ giúp họ giao dịch được khối lượng lớn, giúp tối đa hóa lợi nhuận.
Ví dụ: tỷ lệ đòn bẩy tối đa phụ thuộc vào từng loại tài khoản giao dịch
- Tỷ lệ đòn bẩy phụ thuộc vào sản phẩm giao dịch
Phụ thuộc vào giá trị của từng loại tài sản trên thị trường mà tỷ lệ đòn bẩy tối đa được sử dụng trên những loại tài sản đó cũng khác nhau.
Thông thường, forex, vàng và chỉ số là những sản phẩm có tỷ lệ đòn bẩy tối đa cao nhất và thường cũng chính là tỷ lệ tối đa áp dụng cho tài khoản giao dịch. Kế đến là các kim loại khác, hàng hóa, năng lượng. Sau cùng là cổ phiếu, quỹ ETF, tiền điện tử…
Ví dụ: tài khoản Standard của sàn Exness có tỷ lệ đòn bẩy tối đa là 1:2000. Khi mở tài khoản này, các bạn sẽ được giao dịch forex và vàng với đòn bẩy tối đa 1:2000, chỉ số và Bitcoin là 1:100, các loại tiền điện tử khác là 1:20 và cổ phiếu là 1:20…
- Tỷ lệ đòn bẩy phụ thuộc vào vốn chủ sở hữu
Mỗi sàn forex sẽ có những quy định cụ thể về mối quan hệ giữa đòn bẩy và vốn chủ sở hữu (equity), equity càng lớn thì tỷ lệ đòn bẩy tối đa được sử dụng càng nhỏ, mục đích vẫn là giúp những trader vốn ít được giao dịch khối lượng lớn và hạn chế rủi ro cho những trader có vốn lớn.
Thay vì equity thì một số broker sẽ quy định tỷ lệ đòn bẩy phụ thuộc vào số dư tài khoản (Balance) hoặc số tiền nạp vào tài khoản (Deposit).
- Tỷ lệ đòn bẩy phụ thuộc vào nền tảng giao dịch
Quy định này chỉ tồn tại ở một số ít các forex broker chứ không phổ biến.
Ví dụ: tỷ lệ đòn bẩy tối đa được sử dụng khi giao dịch các cặp tiền ngoại lai (exotic) trên nền tảng MT4 và MT5 là khác nhau đối với các loại tài khoản chuyên nghiệp trên sàn FXTM (như ECN, ECN Zero hay FXTM Pro). Trên phần mềm MT4, tỷ lệ tối đa là 1:100 trong khi trên MT5 là 1:200.
Hay, ở sàn Exness, tất cả các loại tài khoản nếu giao dịch trên nền tảng MT4 thì được sử dụng đòn bẩy tối đa là 1:không giới hạn (kèm điều kiện) nhưng nếu giao dịch trên nền tảng MT5 thì bị giới hạn ở tỷ lệ 1:2000.
- Tỷ lệ đòn bẩy phụ thuộc vào các điều kiện giao dịch khác
Đây cũng là một quy định rất đặc biệt, chỉ tồn tại ở một số ít sàn forex. Điển hình là Exness, trader chỉ được phép sử dụng tỷ lệ đòn bẩy 1: không giới hạn nếu đáp ứng một số điều kiện sau: đã hoàn thành ít nhất 10 lệnh (các lệnh đã đóng lại, không tính lệnh chờ), giao dịch được ít nhất 5 lots. Nếu không đáp ứng thêm 2 điều kiện này thì trader chỉ được giao dịch đòn bẩy tối đa là 1:2000.
